Биржевые новости KASE (выпуск от 07.04.2025)

Эксклюзивно для Business FM специалисты Казахстанской фондовой биржи делятся самыми важными событиями фондового рынка за прошедшую неделю. Прежде чем продолжить, напоминаем, что в данных выпусках анализируются исторические тенденции, а не прогнозные рекомендации на будущее инвестирование

Дорогие слушатели, Вы на волне "Бизнес ФМ", и, по традиции, мы начинаем понедельник с выпуска биржевых новостей, представленных Казахстанской фондовой биржей!

На прошлой неделе мировые фондовые рынки испытали значительные колебания, главным образом из-за введения новых тарифов администрацией президента США Дональда Трампа и связанных с этим опасений по поводу возможной рецессии. 2 апреля президент США Дональд Трамп объявил о введении новых глобальных тарифов, включая 10% на все импортируемые товары и повышенные ставки для отдельных стран: 34% для Китая, 20% для EC, 24% для Японии, 25% для товаров из Мексики и Канады и так далее по списку.

После объявления тарифов фондовые рынки испытали самое значительное падение с 2020 года. 3 апреля ИндексS&P 500 снизился на 4,8%, Индекс Dow Jones 30 – на 4%, а NASDAQ потерял 5,4%. Компании, сильно зависящие от цепочек поставок в Китае и Юго-Восточной Азии, такие как Apple и Nike, понесли значительные потери: акции Apple упали более чем на 9%, а Nike — более чем на 14%. Технологический сектор в целом испытал серьезные потери, особенно такие гиганты, как Nvidia, Apple и Amazon.

Также пострадали компании, чья продукция облагается высокими тарифами. Tesla, Boeing и Caterpillar потеряли от 7% до 10% за день, поскольку зависят от импорта комплектующих и поставок на международные рынки. В то же время акции производителей базовых потребительских товаров и фармацевтических компаний, таких как Johnson & Johnson и Procter & Gamble, показали меньшую волатильность, так как их бизнес в основном ориентирован на внутренний рынок США.

На этом фоне индекс волатильности VIX, так же известный как "индекс страха", подскочил на 40%, сигнализируя о панических настроениях на рынке. Инвесторы массово уходили в "тихие гавани", что привело к росту цен на золото до $3 125 за унцию, а также укреплению японской иены и швейцарского франка.

Кроме того, американский доллар продемонстрировал смешанную динамику. С одной стороны, инвесторы искали защиту в валюте, но с другой – опасения по поводу возможного замедления экономики и ожидания более мягкой денежно-кредитной политики ФРС привели к росту вероятности снижения процентной ставки в ближайшие месяцы. Индекс доллара (DXY) сначала вырос до 104 пунктов, но затем скорректировался до 101, на фоне снижения доходности 10-летних казначейских облигаций США до 3,9%.

Падение затронуло не только американские рынки – европейские и азиатские биржи также оказались под давлением. Немецкий DAX снизился на 3%, британский FTSE 100 потерял 1,5%, а японский Nikkei 225 рухнул на 4%.

В связи с упомянутыми тарифами, доходность гособлигаций Франции выросла до 3,4%, Германии – до 2,7%. В результате участники денежного рынка повысили вероятность снижения ставки ЕЦБ на 25 базисных пунктов в апреле до более чем 90%, а ожидания по депозитной ставке на декабрь снизились с 1,9% до 1,8%. 

На сырьевых рынках цены на нефть Brent и WTI также ощутили давление. Нефть марки Brent снизилась до $69 за баррель, а WTI – до $66, поскольку инвесторы закладывают в котировки риски снижения глобального спроса на фоне потенциальной рецессии.

Экономисты предупреждают, что дальнейшая эскалация торговой войны может привести к замедлению темпов роста ВВП США, снижению корпоративных прибылей и усилению инфляционного давления. Аналитики Goldman Sachs уже пересмотрели прогноз по экономическому росту США во втором квартале с 2,3% до 1,7%, учитывая возможное замедление торговли и инвестиций.

Что касается локального рынка акций, за прошедшую неделю была продемонстрирована отрицательная динамика. На прошедшей неделе Индекс KASE снизился на 2% до 5 523 пунктов. 

На фоне падения цен на уран, акции Казатомпром показали отрицательную динамику и снизились на 4%. Вместе с тем, KEGOC сообщил о проведении 28 апреля 2025 года годового собрания акционеров. Акции KEGOCвыросли на 0,2%.

Народный банк, в рамках программы выкупа глобальных депозитарных расписок, 26 марта выкупил 15 тысяч собственных ценных бумаг, на общую сумму $338 тыс. США. Глобальные депозитарные расписки приобретались по цене от $21,3. Акции банка за неделю потеряли на 7%.

Другие финансовые компании, входящие в индекс KASE, показали смешанную динамику. Акции Kaspi.kz снизились на 2%, а акции Банка ЦентрКредит выросли на 3%.

Эйр Астана сообщила о проведении 29 мая общего годового собрания акционеров. На повестке будут рассмотрены распределение чистой прибыли по итогам 2024 года и утверждение размера дивидендов, а также утверждение годового отчета. Также, авиаперевозчик сообщил о приобретении 202 тыc. акций и 8 тыс. глобальных депозитарных расписок в рамках программы выкупа. Общая сумма сделок составила $360 тысяч, средняя цена акций варьировалась от 758 до 778 тенге, а ГДР — от $6,1 до $6,2. Несмотря на это, акции компании за неделю потеряли 4%, снизившись до 730 тенге.

На рынке долгового капитала Казахстанский фонд устойчивости разместил два выпуска облигаций и привлек 5,6 млрд тенге на 1 и 2 года, с доходностью к погашению 16,00% и 16,14% годовых соответственно. Микрофинансовая организация ОнлайнКазФинанс привлекла 6,9 млрд тенге, разместив трехлетние облигации с доходностью 21,5%. Тем временем, Ломбард «GoldFinMarket» привлек 81,6 млн тенге, разместив двухлетние облигации с доходностью в 22%. 

На рынке государственных ценных бумаг Министерство финансов привлекло 227 млрд тенге, в рамках пяти размещений, на срок от 1 года до 7 лет, с доходностью к погашению от 14,6% до 15,8% годовых. 

На денежном рынке ставка привлечения однодневного репо TONIA выросла до 15,7% годовых, а доходность операций однодневного валютного свопа в долларах США снизилась до 12% годовых. 

На этой неделе, 11 апреля, Казахстанская фондовая биржа проведет «День эмитента» АО «Казахтелеком», в онлайн формате. На мероприятии участники смогут узнать о финансовых результатах компании за 2024 год.

До скорых встреч на волнах "Бизнес ФМ"! Инвестируйте и развивайтесь вместе с KASE!